Phases
Willow y Oz se encuentran frente al estante de trofeos de la escuela. Él ha estado viendo el movimiento de los ojos de una estatura de animadora, la misma en la que la madre de Amy fue atrapada. Ellos discuten sobre su cita de la noche anterior, antes de que Willow viera a Buffy y saliera con ella. Willow esta preocupda porque Oz no ha tratado de besarla, pero también esta feliz porque él ha sido lindo y respetuoso. En la noche Xander y Cordelia estan en el caroo de ella, que esta estacionado en el bosque. Sin aviso, el brazo peludo de un hombre lobo entra por el techo del auto. Entonces ellos conducen lo más rápido que pueden. El día siguiente, Xander le dice a Giles que ellos encontraron a un hombre lobo.
Giles esta entusiasmado porque nunca se había topado con un caso de hombre lobo antes. En el gimnasio, la clase aprende defensa personal. Los celos de Xander por la relación de Willow y Oz se estan volviendo cada vez más obvios. Buffy trata de aparentar ser una chica normal, pero cuando Larry la agarra durante la clase, y Buffy lo alza por de su hombro y lo lanza. De regreso a la biblioteca, Giles aprende que los hombres lobos van rondando los bosques en la noche de luna llena y dos noches después siguen rondando, lo que hace un total de tres noches al mes.
Esa noche, una compañera de Buffy, Teresa, camina sola a su casa cuando Ángel se le aparece y se ofrece a acompañarla. Mientras tanto, Buffy y Giles investigan la senda de los amantes en el bosque, esperado a encontrar al hombre lobo y volverlo a la normalidad, ya que él es humano por 28 días. Buffy queda atrapada en una red que colocaron en los arboles. Cuando ella le pide ayuda a Giles, un cazador llamado Cain aparece conun arma. Al darse cuenta de que no atrapo al hombre lobo, corta la red y Giles la ayuda a salir. Cain explica que el caza hombres lobo para hacer dinero. Él, entonces, le pregunta si ellos saben donde van los adolecentes, ya que los hombres lobos son atraidos por el calor sexual. Buffy aparenta ignorarlo, entonces Cain se va por su cuenta.
Buffy y Giles conducen hasta el Bronze, donde cabe a la perfección la descripción de Cain. Cuando ellos llegan, docenas de adolecentes abandonan el Bronze, ya que el hombre lobo ha llegado. Buffy corre hacia adentro y saca una cadena de su bolsa; ella trata de atrapar al hombre lobo, pero este se libera y escapa. Mientra Buffy y Giles hablan con Cain, quien esta enojado porque ella trato de atraparlo en vez de matarlo, el hombre lobo baja a los callejones y descubre el cuerpo de Teresa. El cuerpo tiene una marca de mordida en su cuello y toda su sangre ha sido drenada. El hombre lobo ve hacia arriba y descubre a Ángel. Ellos se gruñen el uno al otro, pero no se atacan. Ángel va retrosediendo y desaparece.
El día siguiente antes del amanecer, Buffy y Giles escuchan en la radio que el cuerpo de Teresa fue hallado, y que su muerte puede estar ligada al hombre lobo. Ellos saben que tienen sólo una noche antes de que el hombre lobo vuelva a ser normal el resto del mes. Al salir el sol, el hombre lobo lentamente vuelve a ser humano, vemos que el hombre lobo es Oz. Después de despertarse y descubrir que esta desnudo en el bosque, Oz sospecha que quizas él sea el hombre lobo. Va a su casa y llama a su tia. Oz le pregunta acerca de su primo Jordy, que lo mordio resientemente. Aparentemente, su tia sabe que Jordy es un hombre lobo, y desde que mordio a Oz, se la paso a él.
Oz va ese día a la escuela aturdido, y se horriza al saber que quizas el mato a Teresa la noche anterior. Xander sospecha que Larry es el hombre lobo, entonces se va a preguntarselo a los casilleros. Willow invita a Oz ha hacer investgaciones esa noche, pero Oz se reusa y se va, dejando a Willow enfadada por su cambio. En los casilleros, Xander le dice a Larry que sabe su secreto, sólo para descubrir que su secreto es que él es homosexual. Mal interpretando las palabras de Xander, Larry asume que Xander es gay también y le asegura que su secreto esta a salvo entre ellos. Sintiendose libre y mejor acerca de él, Larry agradece a Xander y se va.
Como los informes de la policia nunca dijeron nada acerca de que si fue o no mutilada. Buffy y Xander van a la casa mortuoria e inspeccionan el cuerpo de Teresa. Ellos encuentran marcas de mordida en el cuello, lo que significa que fue asesinada por un vampiro. Mientras Buffy firma el libro de visitas, Teresa vuelve a la vida, pero ahora como vampiro. En mitad de la pelea Buffy se desconcentra, cuando Teresa le dice que ella fue enviada por Ángel. Por suerte Xander estaba cerca y le entierra una estaca en la espalda, antes de que atrape a Buffy desprevenida. Luego de ser ayudada, Buffy abraza a Xander por un corto tiempo, expresandole su miedo por lo implacable que se ha vuelto Ángel.
Ella se da cuenta de su posición, y lo abraza y se va, con Xander siguiendola. Por otro lado, Oz sabe que esa noche no podra salir, así que trae cadenas y esposas. Antes de que él puede encerrarse, Willow toca la puerta. Ella esta enfadada con su decisión de quedarse en casa en vez de pasar tiempo con ella. Oz trata de de advertirle del peligro, pero ya es muy tarde, su transformación ya ha empezado. Willow grita y corre fuera de la casa y él la sigue hasta el bosque. Antes de que pueda atacarla, una escencia diferente llama su atenció, entonces deja a Willow sola. Ella corre hacia la biblioteca, donde Giles carga un arma tranquilizante.
Willow lw dice a Buffy y Giles que Oz es el hombre lobo, entonces ellos van al bosque. Buffy le quita el arma de las manos a Cain antes de que este pueda jalar el gatillo. Luego de dejar fuera de combate a Cain, Buffy lucha contra el hombre lobo, lo que previene a Giles para hacer un tiro. Buffy es golpeada en medio de Giles y Willow. A medida que el hombre loco se encarga de ellos, Willow carga la pistola tranquilizante y le dispara, causando que retrozeda y caiga. Cuando cain se levanta, Buffy dobla su arma con las manos desnudas, y le dice que se vaya. El día siguiente en la escuela, Oz le dice a Willow que el estara bien, siempre y cuando esos días del mes este encerrado, para su sorpresa willow todavia quiere seguir con la relacón; y antes de irse le da el primer beso a Oz.